江蘇銀監(jiān)局調研：信貸“有保有壓”遭遇多重制約

　　7月17日，國家統(tǒng)計局公布了上半年國民經(jīng)濟運行情況。截至6月末，金融機構各項人民幣貸款余額286199億元，比年初增加24525億元，同比少增899億元。從總量看，信貸投放符合從緊貨幣政策的調控要求。

　　而在總量之外，銀行業(yè)金融機構如何貫徹“有保有壓”的信貸政策，優(yōu)化信貸結構，同樣備受各方關注。

　　對此，江蘇銀監(jiān)局進行了專題調查，并撰寫了題為《“有保有壓”信貸政策執(zhí)行中存有諸多制約因素》的調研報告(下稱“報告”)。報告直言，受信貸規(guī)模控制、地方經(jīng)濟結構和信息不對稱等因素制約，“有保有壓”信貸政策在執(zhí)行中存在諸多困難。

　　保、壓分明

    江蘇銀監(jiān)局調查發(fā)現(xiàn)，各銀行在對待“保”與“壓”時無不態(tài)度分明，鎖定目標。比如，各行都明確了支持目標和行業(yè)，制定了重點支持企業(yè)目錄，優(yōu)先保證國家和地方重點工程建設和重點項目、節(jié)能減排項目、小企業(yè)貸款和三農貸款等，特別是要求農村合作金融機構等地方法人銀行的貸款絕大部分投放到縣域中小企業(yè)和農業(yè)。這樣，不僅重點企業(yè)的資金需求得到了滿足，涉農貸款和小企業(yè)貸款也實現(xiàn)了持續(xù)增長。

　　例如，工行南通分行明確了個人貸款、小企業(yè)貸款、項目貸款為支持的先后順序；建行南通分行等機構出臺了不受規(guī)模控制和行業(yè)指標限制等小企業(yè)貸款扶持政策等。

　　另一方面，針對產(chǎn)能過剩行業(yè)和環(huán)評不達標企業(yè)，銀行主動實施壓縮和退出。

　　如針對紡織服裝行業(yè)面臨的嚴峻形勢，某大型銀行南通分行向分支機構發(fā)出授信后監(jiān)管提示，要求合理確定紡織服裝行業(yè)授信占比，好中選優(yōu)篩選客戶；另一家大銀行南通分行在對紡織行業(yè)實行授信總額管理的同時，新增授信報省分行審批，項目貸款報總行審批。

　　據(jù)不完全統(tǒng)計，2007年以來，南通市銀行業(yè)金融機構先后從紡織、服裝、鞋帽、玩具、五金等產(chǎn)能過剩行業(yè)中退出了沒有核心技術和品牌等企業(yè)105家、貸款3.15億元。與此同時，該市銀行業(yè)機構還退出了環(huán)評不達標、環(huán)保設施不到位、環(huán)境污染嚴重以及規(guī)模小、實力弱的化工、印染等企業(yè)58個、貸款2.64億元。

　　多重困難制約

    雖然“有保有壓”效果初顯，但報告明確指出，銀行落實“有保有壓”信貸政策面臨多重困難。

　　第一重困難是宏觀經(jīng)濟形勢偏緊制約貸款壓降，這表現(xiàn)在三個方面：首先，由于宏觀調控的累積效應顯現(xiàn)，房地產(chǎn)、紡織等重點調控行業(yè)經(jīng)營壓力增加，資金鏈日趨緊張，信貸退出難度加大。

　　如紡織服裝行業(yè)是南通傳統(tǒng)的支柱產(chǎn)業(yè)，在工業(yè)增加值總量中占比已從2006年的31.2%下降為2007年的28.55%，2008年一季末又降至25.56%，且全行業(yè)明顯處于低位運行的態(tài)勢。特別是受原材料、勞動力資源價格上漲、利率上調和人民幣升值加速、進出口稅收和加工貿易政策的調整，許多紡織服裝企業(yè)資金異常緊張，信貸資金的退出尤顯困難。

　　調查發(fā)現(xiàn)，紡織服裝業(yè)存量貸款的壓縮和退出的速度明顯低于該行業(yè)在工業(yè)增加值總量中占比的下降幅度；如果強行采取“一刀切”的方式壓降這些行業(yè)貸款，會造成企業(yè)資金鏈斷裂，影響存量貸款安全。

　　其次，集團授信風險的積聚制約了有效退出。從某市的情況看，2007年按銷售額排名的全市前100個企業(yè)中70%以上是集團型企業(yè)，由于這些集團普遍具有多頭開戶和貸款、關聯(lián)擔保貸款現(xiàn)象嚴重等特點，一旦某一家銀行退出，容易造成大額授信風險。

　　再次，加大壓縮和退出力度容易使部分小企業(yè)資金鏈的斷裂。例如，2008年一季末南通某分行小企業(yè)貸款出現(xiàn)同比少增，但不良貸款余額卻比年初上升了數(shù)倍，還有相當小企業(yè)通過貸款中介公司、民間借貸等方式進行“借新還舊”維持資金鏈。

　　第二重困難是信貸規(guī)?？刂浦萍s優(yōu)先行業(yè)信貸需求。其表現(xiàn)為，首先是農聯(lián)社季末貸款余額實行規(guī)模控制制約了其支農力度。例如，某農聯(lián)社按照人民銀行總行窗口指導意見，今年信貸投放規(guī)模為7.6億，而年初儲蓄存款凈增較快，存貸比由去年年末的67.6%降為65.9%, 大量富余資金不能返回農村支持“三農”。

　　其次，審批權限上收成為制約因素。基層商業(yè)銀行的信貸審批權限更多地被上收到省級分行甚至總行，部分基層銀行為了爭取信貸規(guī)模，往往只向上審報大項目，縣域中小企業(yè)信貸供給受到影響。信貸資源稀缺后，一些銀行對中小企業(yè)不辦理信用貸款、只辦擔保貸款，不辦理保證貸款、只辦抵押貸款，不辦理設備抵押、只辦土地和房產(chǎn)抵押，而且實際抵押折扣率過高。

　　第三重困難為信息不對稱制約了信貸結構優(yōu)化。調查發(fā)現(xiàn)，銀行業(yè)金融機構之間缺乏信息溝通平臺，特別是大額授信方面缺乏交流和聯(lián)合預警機制。一些大型銀行退出的客戶向中小法人銀行業(yè)金融機構轉移，出現(xiàn)了“你退我進”、“你保我壓”的現(xiàn)象。2008年1-4月，鎮(zhèn)江市某農村合作金融機構新增貸款中有5戶、630萬元屬于大型銀行分支機構已退出或擬退出的貸款對象。

　　信息不對稱還表現(xiàn)為環(huán)保信息不透明，一定程度上延誤了信貸資金支持或退出的時機；銀行信貸管理咨詢系統(tǒng)實用性減弱，多頭授信、多頭擔保造成過度授信的現(xiàn)象有可能再度呈上升趨勢。

　　避免“游資”式退出

    針對上述種種制約因素，報告建議深入研究退出策略，增強“保、壓”的科學性。

　　報告指出，“有保有壓”信貸政策要體現(xiàn)地區(qū)間的差異性和銀行間的差異性。對小企業(yè)、“三農”資金合理需求旺盛的地區(qū)在規(guī)模上應予以傾斜，建議農村合作金融機構發(fā)放的純農戶貸款不應列入規(guī)模控制范圍。

　　其次，重點關注大額客戶貸款持續(xù)上漲和總量偏高的情況，分析其授信增長的趨勢和原因，研究其他銀行的授信情況，防止過度授信。

　　第三，要對退出企業(yè)區(qū)分不同情況制定分步退出計劃，對一些暫時的純資金性困難的企業(yè)要想方設法幫助企業(yè)渡過難關，避免“游資”式退出導致企業(yè)一夜倒閉的劇烈振蕩，避免造成企業(yè)非經(jīng)營性資金鏈斷裂而產(chǎn)生的不必要社會問題。

　　報告還建議，銀行監(jiān)管部門要督促法人機構按照國家產(chǎn)業(yè)政策制定科學的“有保有壓”指導意見，避免其分支機構因過分強調統(tǒng)一性而忽視差別性的“一刀切”現(xiàn)象，督促地方性中小法人金融機構結合地方經(jīng)濟發(fā)展特點和重點制定相應的“有保有壓”辦法和措施，避免農村合作金融機構等地方性中小法人金融機構接盤高風險行業(yè)和企業(yè)。